【记者吕承哲／台北报导】今年以来，美股呈现明显的类股轮动趋势，过去由美股七雄（Magnificent 7）主导的市场格局逐渐淡化，取而代之的是多元概念股百花齐放的局面。尤其在「川普交易」热潮推动下，市场对温和关税政策的期待促使各产业股价轮动。各大券商普遍对明年美国经济表现乐观，预期经济成长强劲，美股整体表现也备受期待。根据最新的美林全球经理人调查，市场对银行股与科技股的偏好持续升温，非投资级债券的吸引力也同步提高。 富兰克林证券投顾指出，尽管企业债殖利率已自高点回落，良好的企业基本面使其仍具吸引力。历史低利差反映企业基本面稳健，透过专业投资团队精选个别标的，仍可有效捕捉收益机会。
【记者许丽珍／台北报导】俗称「大到不能倒」系统性重要银行（D-SIBs）名单出炉，金管会表示，今年D-SIBs名单，6家银行与去年、前年皆相同，已连续3年「连庄」，包含中国信托银行、台北富邦银行、国泰世华银行、合库银行、兆丰银行及第一银行，其中国泰世华银行、北富银更是提前达成2025年的最终资本要求。
【记者吕承哲／台北报导】美国大选在即，现阶段关键除了总统选举结果之外，国会参众两院改选也成为关注焦点。不论最终白宫谁当家？参众两院谁作主？对于解除美国接下来的财政压力，恐怕都没有帮助，近期美国公债殖利率快速走高，正是市场反应对美国未来财政的担忧与对通膨卷土重来隐忧的结果。
【记者吕承哲／台北报导】距美国9月时宣布启动降息循环已过去一个月，上周美国公布9月份消费者物价指数(CPI)，支持市场预估联准会将在下月再降息1码说法；本次CPI数据年升2.4%，远超市场预期，但年增幅创2021年2月以来最低，显示就业市场放缓且通膨持续回落，美国市场仍具有韧性，上周五美国10年期公债殖利率收在4.10%，创下7月底以来新高。国泰投信表示，殖利率弹高期间布局债市正逢时！如今日公告第二阶段实际配息金额的国泰投资级公司债(00725B)，有望先领债息、后享资本利得双契机。
【记者吕承哲／台北报导】美国虽已展开降息循环，但就业市场仍表现强劲，联准会似乎没有积极降息必要性，投资气氛改变使得10年期美国公债殖利率回弹至4%之上。相较于近期公债的震荡，近期美国非投资等级债表现相对抗跌，强韧的美国经济有助于非投资等级债提升品质，加上降息趋势以及供给吃紧亦提供利多支持，美国非投资等级债前景持续看好，建议拉回时加码买进。
【记者吕承哲／台北报导】降息循环启动、债市多头将起，债券ETF也受到投资人追捧青睐，受益人数持续创高，根据集保所公布的最新ETF受益人数统计数据显示，截至10月4日止，整体债券ETF受益人数突破196万人，来到1960072人，今年来共增加847791人；以产品类型来看，仍以长天期债券ETF最受投资人关注，而若进一步细究各档债券ETF受益人数增减状况，以群益ESG投等债20+ETF（00937B）人气最旺，今年来大增214483人，整体受益人数来到322167人，持续坐稳受益人数最多的投等债券ETF宝座。
【记者许丽珍／台北报导】国泰人寿8月28日再度透过其全资持有的子公司Cathaylife Singapore Pte. Ltd.，于境外债券市场发行总规模3.2亿美元、15年期首10年不可赎回的美元次顺位公司债，发行收益率为 5.329％，票面利率为 5.3％，在国际投资者踊跃参与下，获得逾10倍超额认购，这是国寿继今年7月初完成国内保险业首档海外债发行后，第二档境外美元债，今年申请的发债额度新台币800亿元已全数发完达标。
【记者许丽珍／台北报导】南山人寿今宣布，9月4日以其在新加坡注册成立的全资子公司Nanshan Life Pte. Ltd，成功定价发行7亿美元10年期次顺位资本债券，在隔夜市场较为波动的市场环境下，公司仍掌握发行窗口，成功定价台湾史上最大发行量的金融机构美元债，并达到低成本的资本债券发行。
【记者吕承哲／台北报导】美债喜迎降息、长天期投资等级公司债买气正夯！根据CMoney统计至9/11，共有23档债券ETF价格创下今年以来新高纪录，其中，存续期间逾10年以上的长天期投资等级债券ETF(简称长投债)，近期绩效表现劲扬，显示债市降息关键时刻，长投债ETF更有机会抓稳未来债市多头主升段大运，绩效翻身快。
【记者吕承哲／台北报导】美国经济趋缓、通膨也持续降温，美国联准会9月降息已是市场共识，美债也跟著受惠，从近期美债殖利率走势来看，今年降息幅度可望超过1码，加上美国经济更倾向软著陆，美元非投资等级债券具备较高的殖利率优势，违约率亦保持在低档，复合型债券基金可一举掌握各类债券的成长契机，亦能借由分散投资降低风险，是极佳的选择。
全球央行年会今（23）晚登场，市场静待联准会降息动向，几日以来债券殖利率已经提前反应，相较股市成交量偏低，债券ETF买盘依旧热络，还有新募集的债券ETF等著抢钱抢人，但长天期美债仍是最热门标的，其中国泰20年美债(00687B)已追募13次，存续期间约17年，加上溢价幅度较低，近期特别受到富豪青睐，持有百张以上的大户人数，近一周(8/9~8/16)暴增逾7%，是规模千亿级别的美债ETF中最多，加上00687B刚好是9月要除息的债券ETF，盘中大单涌现，成功吸引想搭债券顺风车的资金簇拥。
【记者吕承哲／台北报导】随著美债市场迎来利多，近期7月份CPI年增率由3%降至2.9%，核心CPI由3.3%降至3.2%，显示美国通膨压力持续放缓，增添未来Fed降息的可能。近日明显看到美债成交量喷涨，其中又以国泰20年美债(00687B)居冠，最新规模已突破新台币2,000亿，专家表示「9月00687B即将除息，有息有价差，没有溢价问题，趁价格还甜，再不上车就晚了！」。
【记者吕承哲／台北报导】日圆维持弱势带动日圆换汇，同步推升日圆级别日股基金投资热潮，国人持有规模最大日股基金「元大日本龙头企业基金」，日圆、美元级别于8月13日追加募集申报生效。元大投信指出，近期日经指数因货币政策立场出现大幅震荡后，旋即以创记录单日涨点止稳反弹，基于日股基本面依旧稳定，短线修正突显相对低点投资价值，投资人可适时透过日圆投资日股，参与日股长线行情。
【记者吕承哲／台北报导】日圆今年上半年维持相对弱势，日股投资热度同步上升，投信投顾公会、境外基金资讯公告平台显示，国人持有规模前十大日股基金日圆级别连两季申购突破百亿新台币（单位下同），日圆换汇潮持续推动投资潮，日股基金成为闲置日圆热门标的。
【记者吕承哲／综合外电】过去一周时间，从美股、日股、欧股、台股等全球主要股市经历了2～4%跌幅，费城半导体指数更是重挫超过10%，日经225指数也在周五（4日）创下超过2000点的跌势，台湾加权指数则是创下1004点史上最大跌点。对此，金融史学家、投资研究入口网站ERIC（www.eri-c.com）联合创始人Russell Napier认为，日本的利差交易出现结构性的改变，才导致这波全球资金大逃杀戏码。
【记者吕承哲／台北报导】每周债券ETF集保户股权分散统计出炉，根据2024年7月26日最新公布的集保户股权分散统计资料显示，91档债券ETF的受益人最新一周呈现微幅减少823人，终止连五周创新高，不过统计今年来仍增加656230人，总受益人来到1771873人。进一步观察，上周受益人增加的有30档，以周增加人数来看，股票代号00937B群益ESG投等债20+受益人数增加2270人最受债券投资人青睐，也是唯一周增加人数超过千人的债券ETF。
【记者吕承哲／台北报导】根据Morningstar资料库非投资等级债基金自2008年以来之资金流向显示，睽违三年，非投等债今年资金终于呈现净流入，也显示出此刻正适合进场布局非投等债ETF。市场法人表示，全球金融市场面对联准会(Fed)何时以及美国大选前政治不确定性升温，现阶段投资人最需要锁高息、低波动的投资工具，而债券ETF就是其中之选，特别是全球资金汇集、聚焦成熟国家、经过信用因子筛选条件力求降低违约疑虑的非投资等级债ETF。
【记者吕承哲／台北报导】拜登临时宣布退选，加上股市近期走到高点，市场面临震荡，债券ETF再度受到青睐，台湾首档采用「信用因子加权」的债券ETF，00953B群益优选非投等债ETF将在8月5日开募，00953B发行价为10元，也有平准金机制，而且票面利率锁定6%以上，更是市场首见，收益力求领先非投资等级债，风险向投资等级债靠拢，同时聚焦成熟国家，排除新兴市场与CCC评级债券，产业配置多元，兼顾分散性与流动性，非常适合稳健投资型的债券投资人。
【记者吕承哲／台北报导】美国CPI通膨数据降温加以联准会主席鲍尔于国会听证会发表鸽派言论，进一步强化投资人降息预期，美国公债殖利率与美元汇价连袂走低，推动全球股市连六周上涨，就资金流向而言，过去一周整体股票型ETF续获268.51亿美元资金净流入，主要为美国市场获222.09亿美元净流入，中国、亚洲与欧洲市场也分别获24.01亿、16.78亿与4.92亿美元净流入，反观日本、拉丁美洲分别遭8.9亿与2.59亿美元净流出。在产业ETF部份，近周净流入前三大产业为科技、通讯、非核心消费。
【记者吕承哲／台北报导】川普于宾州演讲遭枪击，川普右耳受伤，无生命危险，受伤下台前不忘举拳喊Fight，事后川普胜选机会大增，不过，市场稍有风吹草动金融市场表现动辄观瞻，特别是全球股市现阶段正处于高档，因此低波动的投资工具，是投资人目前首要之选，债券ETF就是其中之一。
